9月6日，融360發(fā)布8月份銀行理財(cái)報(bào)告，統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，銀行理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)行量環(huán)比下降13.18%，收益率持續(xù)下降。央行降息，互聯(lián)網(wǎng)寶寶類貨幣基金、銀行理財(cái)產(chǎn)品收益等都出現(xiàn)下滑趨勢，穩(wěn)健保本理財(cái)方式還有哪些呢?

收益率由5% 以上降至3% ～5%

今年以來銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率下降十分明顯，8月份平均收益率僅4.54%，連續(xù)四個(gè)月走低。8月底央行再次宣布降息及降準(zhǔn)，對于理財(cái)產(chǎn)品收益來說是雪上加霜 。

據(jù)融360監(jiān)測的數(shù)據(jù)顯示，8月份預(yù)期年化收益率在3%以下(含3%)的理財(cái)產(chǎn)品有372款，占比6%;3%～5%(含5%)之間的有3183款，占比54%;5%以上的有2341款，占比40%。

今年上半年，超過一半理財(cái)產(chǎn)品收益率超過5%，但是由于近幾個(gè)月產(chǎn)品收益下滑較為明顯，理財(cái)產(chǎn)品主流收益降至3%～5%區(qū)間 ，未來5%以上理財(cái)產(chǎn)品占比將會(huì)繼續(xù)下降。目前國有銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率基本上全線跌破5%，部分股份行及城商行非保本類理財(cái)產(chǎn)品收益率還維持在5%以上。

記者了解到，目前市場上，6%以上理財(cái)產(chǎn)品已十分罕見，而且限制較大，目前三類理財(cái)產(chǎn)品平均預(yù)期最高收益率能達(dá)到6%，分別為結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品、風(fēng)險(xiǎn)等級在R3或以上級別理財(cái)產(chǎn)品、部分區(qū)域性理財(cái)產(chǎn)品。

非保本產(chǎn)品占2/3購買時(shí)要看投資對象

融360監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，8月份保證收益類理財(cái)產(chǎn)品497款，占比9%，保本浮動(dòng)收益類理財(cái)產(chǎn)品1411款，占比24%，非保本浮動(dòng)收益類理財(cái)產(chǎn)品3853款，占比67%。今年這三類收益類型分布穩(wěn)定，非保本類產(chǎn)品一般能占到2/3左右，此類產(chǎn)品收益最高，最受投資者歡迎。

據(jù)理財(cái)師介紹，保本類理財(cái)產(chǎn)品屬于銀行的負(fù)債，根據(jù)銀監(jiān)會(huì)要求，此類產(chǎn)品需要留存一定保障金，減少了銀行的運(yùn)營資金，因此收益相對較低。與之相比，非保本類理財(cái)產(chǎn)品不屬于銀行負(fù)債，無需上繳保障金，因此收益相對較高。

不過，這并不代表非保本類理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)就要大很多，兩者資金投向差別不大，投資對象均為國債、金融債、企業(yè)債、央行票據(jù) 、同業(yè)存款、貨幣市場基金等高流動(dòng)性資產(chǎn)及債權(quán)類資產(chǎn)，穩(wěn)定性都比較高。

外幣理財(cái)數(shù)量少2/3為美元理財(cái)產(chǎn)品

8月中旬開始人民幣匯率大幅貶值，外幣理財(cái)產(chǎn)品逐漸受到了投資者的關(guān)注。不過外幣理財(cái)產(chǎn)品數(shù)量太少、收益太低，因此對投資者的吸引力非常有限。人民幣對美元貶值幅度有限，美元理財(cái)產(chǎn)品很難對投資者產(chǎn)生吸引力。

據(jù)融360監(jiān)測的數(shù)據(jù)顯示，2015年8月，銀行共發(fā)行6060款理財(cái)產(chǎn)品，其中人民幣產(chǎn)品5919款，外幣理財(cái)產(chǎn)品141款，理財(cái)產(chǎn)品總量較7月份減少了920款，降幅為13.18%。

在外幣理財(cái)產(chǎn)品中，美元理財(cái)產(chǎn)品96款，澳元理財(cái)產(chǎn)品21款，港元理財(cái)產(chǎn)品15款，歐元理財(cái)產(chǎn)品7款，英鎊理財(cái)產(chǎn)品2款，美元理財(cái)產(chǎn)品一般能占據(jù)外幣理財(cái)產(chǎn)品2/3左右。

業(yè)內(nèi)分析師認(rèn)為，中國進(jìn)入低利率時(shí)代，各類理財(cái)產(chǎn)品收益預(yù)計(jì)將繼續(xù)保持下降趨勢。投資者應(yīng)堅(jiān)守風(fēng)險(xiǎn)匹配原則，不要單方面追求高收益，切忌購買超過自己風(fēng)險(xiǎn)承受能力的理財(cái)產(chǎn)品。

別忘了還有國債9月10號開賣

銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率已經(jīng)連續(xù)四個(gè)月保持下降趨勢，由于貨幣政策繼續(xù)保持寬松，央行多次大規(guī)模逆回購及降息降準(zhǔn)，理財(cái)產(chǎn)品收益率仍有下降空間，9月份恐怕難以守住4.5%關(guān)口。投資者有些頭疼，怎樣投資既能保障客觀收益穩(wěn)定性又強(qiáng)呢?

記者了解到，9月10日還有一波國債銷售。這次是憑證式，到期一次還本付息，分為三年期和五年期。3年期的憑證式國債票面利率為4.92%，5年期的國債票面利率為5.32%。

再者，9月底適逢中秋節(jié)，且國慶節(jié)也即將到來，屆時(shí)部分銀行會(huì)推出針對中秋及國慶的節(jié)假日專屬理財(cái)產(chǎn)品，收益率將高于日常理財(cái)產(chǎn)品，9月下旬及10月上旬需要購買理財(cái)產(chǎn)品的投資者可以適當(dāng)關(guān)注。城市信報(bào)/信網(wǎng)記者 孫曉琳